Effects of labor reallocation on productivity and inequality - insights from studies on transition

From a theoretical perspective, the link between the speed and scope of rapid labor reallocation and productivity growth or income inequality is ambiguous. Do reallocations with more flows tend to produce higher productivity growth? Does such a link appear at the expense of higher income inequality? We explore the rich evidence from earlier studies on worker flows in the period of massive and rapid labor reallocation, that is, the economic transition from a centrally planned to a market-oriented economy in CEE. We have collected over 450 estimates of job flows from the literature and used these inputs to estimate the short-run and long-run relationship between labor market flows, labor productivity, and income inequality. We apply the tools typical for a meta-analysis to verify the empirical regularities between labor flows and productivity growth as well as income inequality. Our findings suggest only weak and short-term links with productivity, driven predominantly by business cycles. However, data reveal a strong pattern for income inequality in the short run—more churning during reallocation is associated with a level effect toward increased Gini indices.

Unpublished version

Published version

2017

Zmiany zatrudnienia | Reallocating labor

Active
No Active

This project aims to analyse the intersectoral reallocation of workers, accounting for both industrial and ownership composition. We will use the quasi panel nature of Polish Labour Force Survey (LFS) to inquire the nature of these flows accounting for both direct job-to-job flows and indirect employment-unemployment-employment flows. We will analyse the role of the individual characteristics in determining these flows over the entire available period of 1995-2014. Finally, we will propose a decomposition allowing to disentangle cyclical and trend components. This way, we will try account for business cycle as opposed to such sustained trends as the transition and skill-biased technological change induced by globalisation. Thus, the project will allow to verify a hypothesis that:

together with the progress of transition the role of the business cycle fluctuations became dominant in determining labour market flows in Poland.

Project / Project

Źródło finansowania | Financing : Narodowe Centrum Nauki, SONATA BIS

Projekt realizowany | Timeline : 03/2013 – 03/2016

Budżet łączny | Total budget: 387 260 zł

  • wynagrodzenia dla podstawowych wykonawców | compensation to researchers: 110 400 zł
  • wynagrodzenia dla asystentów badawczych | compensation to research assistants: 95 200 zł
  • komputery i oprogramowanie (m.in. licencje) | hardware and software: 45 500 zł
  • konferencje i inne wyjazdy | conference travels: 45 000 zł
  • materiały + zakup danych | usables + purchasing data: 16 200 zł + 18 000 zł
  • koszty pośrednie dla Wydziału Nauk Ekonomicznych | overheads for the Faculty of Economics: 28 480 zł
  • koszy pośrednie dla Uniwersytetu Warszawskiego | overheads for the University of Warsaw: 28 480 zł

Lubimy myśleć, ze Polska odniosła sukces w transformacji gospodarki z systemu centralnie planowanego do gospodarki rynkowej. Miliony ludzi w pierwszej fazie transformacji zmieniły prace, nauczyły się nowych kompetencji i podjęły nowe wyzwania zawodowe. Ale nie wszyscy. Które z mechanizmów realokacji ”zasobów pracy” działają poprawnie? A które należy poprawić, by zmniejszyć odsetek tych, którzy się na ”zmiany” nie załapali?

-
REALLOCATION
Group (reference)

Objectives | Cel badania

In English: This project aims to analyse the intersectoral reallocation of workers, accounting for both industrial and ownership composition. We will use the quasi panel nature of Polish Labour Force Survey (LFS) to inquire the nature of these flows accounting for both direct job-to-job flows and indirect employment-unemployment-employment flows.

Po polsku: Celem projektu jest weryfikacja hipotezy, iż dominująca rola czynników cyklicznych w determinacji skali i kierunku realokacji pracowników świadczy o opuszczeniu fazy transformacji i osiągnięciu przez polski rynek pracy fazy dojrzałości. Pierwszą fazę transformacji powinna charakteryzować realokacja systemowa, lecz wraz z jej postępem, przesunięcia pracowników pomiędzy sektorami powinny odzwierciedlać cykliczność procesów gospodarczych. Określenie empiryczne okresu, po którym dane potwierdzają hipotezę o dominującej roli czynników cyklicznych pozwoliłoby na pełniejsze zrozumienie procesów na rynku pracy w Polsce, szczególnie w kontekście jego zachowania w okresie ostatniego spowolnienia gospodarczego.
 


Method | Metodyka

In English: Using the entirety of the available LFS data and employing microeconometric techniques we will analyse intersectoral reallocation of workers in order to:

  • inquire the role of inflows and outflows for the observed behaviour of the employment rates and structure;
  • analyse the influence of these factors on individual wage patterns as well as their dispersion;
  • analyse the individual determinants favouring reallocation and the change of these factors across the phases of the business cycle.

 

Po polsku: W oparciu o dane jednostkowe za lata 1995-2014 (powyższy zakres został wytyczony przez dostępność danych BAEL – dane wcześniejsze nie mają wystarczającej jakości) i z wykorzystaniem technik mikroekonometrycznych przeprowadzona zostanie analiza determinant realokacji sektorowej by zbadać:

  • znaczenie napływów/odpływów w obserwowanych zmianach sektorowej struktury zatrudnienia w Polsce;
  • wpływ powyższych przepływów na indywidualne wynagrodzenia i ich dyspersję;
  • indywidualne determinanty sprzyjające realokacji oraz ich zmiany w cyklu koniunkturalnym.

 


Intended contribution | Planowane efekty

In English: Upon completion of the project, we will produce a deliverable report which will contain all our results. In addition we plan to produce three publishable research papers (we intend to submit them to international peer-reviewed journals). This includes: (i) analysis of the size of intersectoral flows; (ii) analysis of the determinants of intersectoral flows and (iii) meta-analysis of literature.

Po polsku: Po zakończeniu projektu zostanie przygotowany raport zawierający wszystkie wyniki. Dodatkowo planujemy trzy publikacje naukowe: (i) badanie skali przepływów międzysektorowych; (ii) badanie determinant przepływów sektorowych i (iii) meta-analizę literatury.

Project list position
15

@article{TyrowiczVanderVeldeSvejnar2017,
title={Effects of Labor Reallocation on Productivity and Inequality—Insights from Studies on Transition},
author={Tyrowicz, Joanna and Velde, Lucas and Svejnar, Jan},
journal={Journal of Economic Surveys},
volume={31},
number={3},
pages={712--732},
year={2017},
}

Published